O aproveitamento hidroelétrico do rio Lima e a construção da Central Hidroelétrica em Paradamonte, ficaram concluídos em 1922, embora com sucessivas ampliações até 1953. Entre 1948 e 1957, já com a central em pleno funcionamento, foi criada uma espécie de "cidade" para os seus trabalhadores e famílias. Para além dos bairros, como é o caso do Bairro de Rebolar, foram construídos vários equipamentos onde funcionavam serviços de apoio aos “barragistas”, como eram conhecidos os residentes. Estes bairros eram uma espécie de “condomínio fechado”, em que os seus residentes dispunham de regalias (piscina, campos de jogos, cinema, refeitório, bar, posto médico, biblioteca e escola) inacessíveis à maioria dos habitantes da região.